Steueroptimierende Fonds

Ein steueroptimierender Fonds hat das Ziel, einen möglichst hohen Anteil der Rendite für die Anleger steuerfrei zu erzielen. Je nach den Anlagekriterien des Fonds und je nach den rechtlichen Rahmenbedingungen kann dies beispielsweise dadurch erfolgen, dass nur wenig steuerpflichtige Zins- und Dividendenerträge, aber möglichst viele steuerfreie Kursgewinne erzielt werden. Im Falle von Geschlossenen Fonds kann der Anlageschwerpunkt z. B. auf steuerbegünstigten, denkmalgeschützten Immobilien liegen. Grundsätzlich besteht bei steueroptimierten Anlagen jedoch immer die Gefahr, dass der Gesetzgeber durch spätere, evtl. sogar rückwirkende Änderungen der gesetzlichen Rahmenbedingungen das Konzept unterwandert und so die Steueroptimierung nicht mehr wie ursprünglich geplant möglich ist.